การกำกับดูแลโบรกเกอร์ทำงานอย่างไร (และทำไมสำคัญ)
หน่วยงานกำกับไม่ได้ทำให้โบรกเกอร์ปลอดภัย แต่ทำให้ต้องรับผิดชอบ นั่นคือความต่าง
แผนที่แบบแบ่งระดับของหน่วยงานกำกับดูแลทั่วโลก
หน่วยงานกำกับดูแลไม่เท่าเทียมกัน ระดับ 1 — ระดับที่คุณต้องการ — รวมถึง FCA (สหราชอาณาจักร), SEC และ FINRA (สหรัฐฯ), ASIC (ออสเตรเลีย), FINMA (สวิตเซอร์แลนด์), MAS (สิงคโปร์), BaFin (เยอรมนี), AMF (ฝรั่งเศส) และ DFSA (ดูไบ) หน่วยงานเหล่านี้มีอำนาจบังคับใช้จริง แผนการชดเชยที่ใช้งานได้ และประวัติการปรับหรือปิดโบรกเกอร์ที่ประพฤติมิชอบ ระดับ 2 — ยอมรับได้พร้อมความตระหนัก — รวมถึง CySEC (ไซปรัส), CONSOB (อิตาลี), CNMV (สเปน), ธนาคารกลางไอร์แลนด์ และ FSCA (แอฟริกาใต้) หน่วยงานเหล่านี้เป็นหน่วยงานกำกับดูแลที่ถูกต้องตามกฎหมายแต่มีงบประมาณต่ำกว่าและการบังคับใช้เบากว่า ระดับ 3 — นอกชายฝั่ง — รวมถึงวานูอาตู (VFSC), เซนต์วินเซนต์ (SVGFSA), หมู่เกาะมาร์แชลล์, เบลีซ (IFSC), เซเชลส์ (FSA) และคอโมโรส (อันฌวน) หน่วยงานเหล่านี้เสนอการกำกับดูแลขั้นต่ำสุดและช่องทางเยียวยาแทบเป็นศูนย์ ถือว่า "การกำกับดูแล" ใด ๆ จากหน่วยงานเหล่านี้เป็นการตลาดมากกว่าการคุ้มครอง
หน่วยงานกำกับดูแลระดับสูงต้องการอะไรจริง ๆ
ห้าสิ่งที่คุณสามารถวางใจได้กับใบอนุญาตระดับ 1: (1) เงินลูกค้าต้องถูกถือไว้ในบัญชีแยกต่างหากที่ธนาคารที่ได้รับการอนุมัติ แยกจากเงินทุนดำเนินงานของโบรกเกอร์ — ดังนั้นหากโบรกเกอร์ล้มละลาย เงินของคุณจะเป็นของคุณตามกฎหมายและไม่ใช่ส่วนหนึ่งของกองมรดก; (2) ข้อกำหนดเงินทุนขั้นต่ำ โดยทั่วไป €730,000 ถึง €5 ล้านขึ้นอยู่กับหมวดหมู่ใบอนุญาต; (3) การเข้าร่วมในแผนการชดเชย (FSCS £85,000, SIPC $500,000, ICS €20,000) ที่คุ้มครองความล้มเหลวของโบรกเกอร์; (4) รายงานคุณภาพการดำเนินการที่เผยแพร่ตามข้อบังคับ (MiFID II RTS 27/28 ในยุโรป, Rule 606 ในสหรัฐฯ); (5) ช่องทางการระงับข้อพิพาทตามข้อบังคับ — ในสหราชอาณาจักร Financial Ombudsman Service จัดการข้อร้องเรียนโดยไม่มีค่าใช้จ่าย
วิธีตรวจสอบใบอนุญาตโบรกเกอร์ภายในเก้าสิบวินาที
ไปที่เว็บไซต์ของหน่วยงานกำกับดูแลโดยตรง — อย่าเชื่อสกรีนช็อตบนเว็บไซต์ของโบรกเกอร์เด็ดขาด FCA: fca.org.uk/register SEC/FINRA: brokercheck.finra.org และ adviserinfo.sec.gov ASIC: connectonline.asic.gov.au FINMA: finma.ch ค้นหาชื่อนิติบุคคลทางกฎหมายที่แน่นอนของโบรกเกอร์ (มักอยู่ในส่วนท้ายของเว็บไซต์โบรกเกอร์) ตรวจสอบสามสิ่ง: (ก) นิติบุคคลได้รับอนุญาตอย่างเป็นทางการ ไม่ใช่แค่จดทะเบียน; (ข) กิจกรรมรวมถึงสิ่งที่โบรกเกอร์กำลังเสนอให้คุณ (การถือเงินลูกค้า การซื้อขายในการลงทุน การจัดการข้อตกลง); (ค) คำเตือนหรือข้อจำกัดด้านกฎระเบียบใด ๆ หากหมายเลขใบอนุญาตที่โบรกเกอร์เผยแพร่ไม่ตรงกับรายการที่ใช้งานอยู่ ให้เดินหนี
กลอุบายด้านกฎระเบียบทั่วไป (และวิธีสังเกต)
กลอุบายที่หนึ่ง: กลุ่มที่มีใบอนุญาต FCA จริงสำหรับนิติบุคคลหนึ่งใช้ตราสัญลักษณ์นั้นบนเว็บไซต์ของตน แต่ลงทะเบียนลูกค้าต่างชาติผ่านนิติบุคคลนอกชายฝั่งที่ไม่ได้รับการกำกับดูแลในกลุ่มเดียวกัน วิธีแก้: ตรวจสอบว่าคุณลงนามในสัญญากับนิติบุคคลใดจริง ๆ — อยู่ในเอกสารการเปิดบัญชี กลอุบายที่สอง: "ได้รับการกำกับดูแลโดย" องค์กรกำกับดูแลตนเองที่ไม่ใช่หน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินที่แท้จริง (สมาคมอุตสาหกรรม หน่วยงานอนุญาโตตุลาการ) วิธีแก้: หากชื่อไม่อยู่ในรายการระดับข้างต้น ให้ค้นหาแยกต่างหาก กลอุบายที่สาม: ใบอนุญาตล่าสุด — ใบอนุญาตใหม่เอี่ยม (ต่ำกว่า 6 เดือน) ไม่มีประวัติและยังไม่ได้พิสูจน์อะไรเลย กลอุบายที่สี่: ใบอนุญาตสำหรับกิจกรรมหนึ่ง (การชำระเงิน เงินอิเล็กทรอนิกส์) ถูกใช้เพื่อบ่งบอกเป็นนัยถึงการกำกับดูแลสำหรับอีกกิจกรรมหนึ่ง (บริการการลงทุน)
สิ่งที่การกำกับดูแลไม่ได้ปกป้องคุณจาก
การกำกับดูแลไม่ใช่ประกันภัย มันไม่ครอบคลุม: การขาดทุนจากการเทรดที่แย่ของคุณเอง; slippage ในช่วงตลาดที่ผันผวน; การขาดทุนจากสถานะที่ใช้เลเวอเรจที่ทะลุ stop ของคุณ; ตลาดที่เคลื่อนไหวสวนทางกับมุมมองของคุณ มันไม่สามารถป้องกันโบรกเกอร์จากการดำเนินการเทรดที่คุณร้องขอ แม้ว่ามันจะเป็นความคิดที่แย่มากก็ตาม การกำกับดูแลปกป้องคุณจากการโจรกรรม การฉ้อโกง การใช้เงินลูกค้าในทางที่ผิด และความล้มเหลวของโบรกเกอร์ — ไม่มีอะไรมากไปกว่านั้น การเข้าใจสิ่งที่มันไม่ครอบคลุมมีความสำคัญพอ ๆ กับการเข้าใจสิ่งที่มันครอบคลุม
คำถามที่พบบ่อย
บทความที่เกี่ยวข้อง
วิธีเปรียบเทียบค่าธรรมเนียมโบรกเกอร์: ต้นทุนจริงของการลงทุน
การซื้อขายไร้ค่าคอมมิชชันก็ยังแพงได้ เรียนรู้การรวมส่วนต่างราคา ค่าแลกเงิน ค่าบริการประจำ และค่าถอนก่อนเลือกโบรกเกอร์
วิธีเลือกโบรกเกอร์ออนไลน์: เช็กลิสต์ 7 ข้อ
ใช้เช็กลิสต์นี้เปรียบเทียบโบรกเกอร์สองรายในไม่ถึงห้านาที ไม่หลงคำโฆษณา